¿Qué es DEFI?

Decentralized Finance (DeFi) aprovecha el poder innovador de las tecnologías blockchain y criptomoneda para revolucionar los sistemas financieros tradicionales, creando una red segura para las transacciones. Descentralizando las finanzas -es decir, sustituyendo instituciones centralizadas como los bancos por conexiones entre iguales- DeFi pretende poner los servicios financieros al alcance de todos. Estos servicios incluyen desde funciones bancarias esenciales hasta préstamos, hipotecas y acuerdos contractuales complejos.

Las finanzas están ahora más centralizadas que nunca.

Hoy en día, prácticamente todos los elementos bancarios, de préstamo y de negociación son gestionados por sistemas centralizados administrados por organismos gubernamentales y guardianes. Los clientes deben negociar con intermediarios financieros para acceder a servicios que van desde los préstamos para automóviles a las hipotecas y el comercio de acciones y bonos.

El gobierno estadounidense, por ejemplo, crea y modifica la normativa financiera para el mundo de las organizaciones financieras centralizadas y las casas de bolsa. Para responsabilizar a los mercados financieros, la Reserva Federal y la Comisión del Mercado de Valores (SEC) se encargan conjuntamente de establecer normativas uniformes en Estados Unidos. Estas organizaciones supervisan, crean, modifican y hacen cumplir las normas que rigen el sector para garantizar su buen funcionamiento.

Por ello, los consumidores tienen poco acceso directo al crédito y a los servicios financieros. Tienen que encontrar la manera de sortear a intermediarios como bancos, bolsas y prestamistas, que se benefician de cada transacción económica y bancaria. Todos deben contribuir si quieren entrar en el juego.

Prepárate para asombrarte con tu forma de ver el dinero: ¡Las finanzas descentralizadas han llegado!

Al restar poder a los intermediarios y guardianes, las finanzas descentralizadas desafían este sistema financiero centralizado.

Según Rafael Kosman, consejero delegado y cofundador de TrustToken, “DeFi trata de tomar las tareas cotidianas que actualmente realizan instituciones financieras como bancos, bolsas y aseguradoras -como prestar, pedir prestado y negociar- y ponerlas en manos de la gente corriente.”

He aquí cómo podría funcionar. Ahora, puede utilizar una cuenta de ahorro en Internet y obtener una rentabilidad competitiva del 0,50% por su capital. Con esto, el banco entrega esos fondos a otro prestatario a un tipo de interés del 3%, lo que supone un beneficio del 2,5% para la entidad financiera. La gente se presta directamente sus fondos, eliminando la pérdida del 2,5% para el banco.

Es posible que ya lo hagas al enviar dinero a tus amigos a través de PayPal, Venmo o CashApp. Pero hay que corregirte: para enviar dinero con estas aplicaciones, necesitas una tarjeta de débito o una cuenta bancaria vinculada a ellas. A pesar de la creciente prevalencia de las transacciones entre pares, los intermediarios financieros centralizados siguen siendo parte integrante de este proceso.

Blockchain se utiliza para ejecutar Defi.

Las finanzas descentralizadas son posibles gracias a las tecnologías de cadena de bloques y criptomoneda, que son innovaciones esenciales en la financiación.

Cuando realizas una transacción en tu cuenta corriente tradicional, queda registrada y salvaguardada en el libro de contabilidad privado de tus transacciones bancarias, gestionado por una entidad financiera muy respetada. Blockchain es un libro de contabilidad público descentralizado y distribuido que registra las transacciones financieras en código informático.

Cuando decimos que blockchain está descentralizado, nos referimos al hecho de que todos los usuarios de una aplicación Defi tienen acceso a un duplicado exacto del libro mayor público, que documenta cada transacción en código cifrado. Ayuda a salvaguardar el sistema al permitir el anonimato de los clientes y la verificación de las transacciones y los registros de propiedad de activos que son (casi) difíciles de manipular.

Al afirmar que blockchain está descentralizado, queremos decir que no hay intermediarios ni supervisores que supervisen el sistema. Las transacciones son doblemente verificadas y registradas por partes que utilizan la misma blockchain, durante la cual resuelven complejas ecuaciones matemáticas y añaden nuevos bloques de transacciones a la cadena.

Los defensores de Defi afirman que la tecnología descentralizada blockchain hace que las transacciones financieras sean más seguras y transparentes que los sistemas privados y opacos convencionales utilizados en las Finanzas centralizadas.

¿Cuál es la situación actual de DeFi?

Defi se utiliza en una variedad de transacciones financieras simples y sofisticadas. Se ejecuta en aplicaciones descentralizadas conocidas como “dApps” u otros programas llamados “protocolos”. Defi se ocupa de las transacciones de Bitcoin (BTC) y Ethereum (ETH) a través de apps y protocolos descentralizados.

La propuesta es más atractiva que la de Bitcoin porque se adapta a diversos usos. Así, la mayoría del mercado de aplicaciones y protocolos descentralizados funciona con software basado en Ethereum.

Estas son algunas de las formas de utilizar aplicaciones y protocolos descentralizados:

• Las transacciones financieras tradicionales ya están ocurriendo. Defi incluye desde pagos y comercio de derivados hasta seguros y préstamos, entre otras cosas.
•  La mayoría de los operadores de criptodivisas utilizan ahora bolsas centralizadas como Coinbase o Gemini, propiedad de grandes empresas. Las DEX permiten a los usuarios mantener el control de sus fondos y facilitan las transacciones financieras entre pares.

• Los monederos electrónicos son otro tipo de monedero de criptodivisas. Billeteras digitales para desarrolladores de finanzas descentralizadas (Defi) construidas que pueden funcionar independientemente de las principales bolsas de criptodivisas y proporcionar a los inversores acceso a diversos productos, incluyendo cripto y juegos basados en blockchain.
•  Las stablecoins son criptomonedas cuyo objetivo es mantener constante su valor vinculándolas a otros activos financieros como el dólar estadounidense. Las criptomonedas son impredecibles, pero las stablecoins tienden a mantener un valor fijo vinculándolo a otras criptomonedas, como el dólar estadounidense.

• Defi es el término utilizado para describir varios servicios que permiten a la gente tomar prestada criptodivisa y obtener beneficios prestándola. Esta frase engloba a la mayoría de los proveedores de servicios que encontrarás en este libro. La mayoría de ellos no se promocionan como corredores o socios de soluciones, sino como “intermediarios de red” que ayudan a los consumidores a pedir préstamos.
•  Los tokens no intercambiables (NFT) son activos digitales que mantienen su valor diferenciado, determinado por la fluctuación del precio de otras criptodivisas en el mercado. Crean activos que no se negocian habitualmente, como los vídeos de mates o el primer tuit en Twitter. Las NFT convierten lo que antes era

• La idea del oro totalmente gratis es atractiva. Lleva el concepto a su conclusión lógica. Se puede imaginar un mundo en el que nadie tenga deudas pendientes y los trozos de magia generen instantáneamente toda la moneda. Incluso podría ser factible en algunos casos (aunque es poco probable). Los criptocréditos son tarjetas de crédito virtuales no vinculadas a ningún banco o institución financiera en particular.

El mercado DeFi controla el crecimiento mediante el seguimiento del valor bloqueado, que es la cantidad de dinero que fluye actualmente a través de las distintas tecnologías Defi. El valor total bloqueado de los protocolos Defi en estos momentos ronda los 43.000 millones de dólares.

El atractivo de DeFi procede de la disponibilidad global de la cadena de bloques: una vez que una aplicación descentralizada se almacena en la cadena de bloques, pasa a estar disponible.Mientras que la mayoría de los instrumentos y tecnologías financieras centrales se introducen gradualmente a lo largo del tiempo y están regulados por leyes locales, las aplicaciones descentralizadas existen al margen de estas limitaciones, ofreciendo mayores beneficios y riesgos potenciales.

¿Qué es un contrato inteligente?

Los contratos inteligentes ofrecen muchas oportunidades, como la entrega automática de fondos a una cuenta específica en un día determinado. Los contratos inteligentes son contratos autoejecutables que utilizan declaraciones de código simples que se ejecutan en una cadena de bloques. Cada parte del contrato lleva sus términos a cumplimiento. No hay necesidad de una autoridad central o intermediario

Los sistemas tradicionales de transacciones entre partes suelen considerarse más caros e ineficaces que los contratos inteligentes. Los contratos inteligentes ofrecen ventajas más seguras, transparentes y rentables gracias a su capacidad para eliminar la burocracia.

Ventajas e inconvenientes de Defi

A pesar de su novedad, DeFi está plagado de peligros: las finanzas descentralizadas son un desarrollo tan reciente que aún no se han sometido a pruebas exhaustivas de uso general y a largo plazo. Además, los gobiernos están empezando a investigar los sistemas que hay detrás de DeFi con vistas a su regulación. Otros problemas potenciales deDeFi son:

• No hay protección del consumidor. Defi ha prosperado en ausencia de normas y restricciones. Sin embargo, también implica que los consumidores tienen opciones limitadas si una transacción sale mal. En cuanto a la financiación centralizada, la Federal Deposit The Insurance Corporation (FDIC) garantiza a los titulares de cuentas de depósito en caso de quiebra de un banco; por cada cuenta, la aseguradora garantiza el reembolso de hasta 250.000 dólares.
•  Los piratas informáticos son motivo de preocupación. Aunque la cadena de bloques es bastante difícil de alterar, otros aspectos de Defi son vulnerables a la piratería informática, lo que podría provocar pérdidas de dinero o robos. Los piratas informáticos tienen la capacidad potencial de explotar sistemas de software; se utiliza en todas las aplicaciones imaginables de las finanzas descentralizadas.

• La garantía es un elemento esencial que ayuda a garantizar el crédito. La garantía es un elemento esencial que se utiliza para garantizar un préstamo. Cuando se contrata una hipoteca, la casa que se compra es la garantía del préstamo. Casi todos los préstamos Defi exigen una garantía que equivalga como mínimo al 100% del valor de la deuda, si no más. Esto significa que si el valor de la garantía disminuye, es posible que tenga que aportar más dinero o que se le reclame el préstamo.

• Requisitos para las claves privadas. Sería de gran ayuda que mantuvieras tus monederos de criptomonedas protegidos con Defi crypto. Las claves privadas son cruciales para la seguridad de los monederos, ya que son códigos largos e inespecíficos a los que sólo puede acceder el propietario del monedero. Perder su clave privada es trágico; si la extravía, el dinero asociado a ella será inaccesible para siempre.

• No hay servicio de atención al cliente. Con Defi, nadie puede llamar si algo va mal con su transacción o si tiene preguntas sobre cómo funciona un producto. Centralized Finance dispone de departamentos de atención al cliente que pueden ayudarle con su problema o pregunta.

¿Cómo puedo unirme al movimiento?

Si desea iniciarse en el precio de las criptomonedas defi, existen varias opciones:

Crear un monedero de divisas digitales.

Empieza por crear un monedero de Ethereum como Metamask y llénalo de Ethereum. “Los monederos propios son tu entrada al mundo de las aplicaciones descentralizadas, pero ten cuidado de salvaguardar tanto tu clave pública como tu clave privada”, advierte Cosman. “No podrás acceder a tu monedero si las pierdes”.

Es posible comerciar con criptomonedas en persona o por Internet.

“Sugiero operar con un número minúsculo de dos activos en una bolsa descentralizada como Uniswap”, dice el fundador de Digital Asset Research, Doug Schwenk. “Hacer este ejercicio ayudará a los criptoentusiastas a entender la situación actual, pero prepárate para perderlo todo mientras averiguas qué activos y plataformas son mejores y cómo gestionarlos”.

Echa un vistazo a Stablecoins.

Kosman. Sugiere utilizar TrueFi para experimentar de forma más estable en Defi sin estar tan expuesto a la volatilidad del activo.

La clave de cualquier incursión en el nuevo mundo financiero es empezar poco a poco, ser modesto y no esperar demasiado. Recuerde que los activos digitales que se intercambian en las bolsas de criptomonedas y las plataformas DeFi evolucionan rápidamente y pueden ser muy volátiles.

El futuro de Defi en la industria Blockchain

El futuro de Defi parece brillante, desde la eliminación de intermediarios hasta la conversión de clips de baloncesto en activos digitales con valor monetario. Por eso Dan Simerman, director general del departamento financiero de la Fundación IOTA, cree que las perspectivas y el potencial de la criptomoneda Defi son amplios, a pesar de su infancia.

En el futuro, los inversores tendrán más libertad para “tomar decisiones basadas en las emociones y no en la lógica”, afirmó Zimmerman. Según Simerman, el crecimiento de DeFi también tiene importantes implicaciones para el sector de los macrodatos, que se esfuerza por encontrar nuevas formas de convertir los datos en un producto.

En cambio, defi crypto aún tiene mucho que avanzar. Aunque tiene potencial, está lejos de donde debe estar en lo que respecta a la opinión pública.

Zimmerman dice: “El potencial sigue ahí”. “Debemos seguir informando a la gente sobre la perspectiva”, añade.

Riesgos de Defi para los inversores

Aunque Defi ofrece oportunidades a quienes se dedican a las finanzas, también conlleva diversos riesgos; hay que tenerlos en cuenta antes de participar para evitar problemas.

• Defi no es tan sencillo como sacar dinero de un banco local: hay unos cuantos pasos confusos, como trasladar tu moneda al monedero MetaMask. Malka dice que el “[t]he onboarding process can be confusing for some people because you need to move money from an exchange like Coinbase into a noncustodial wallet”.
•  Estafas descaradas: Por desgracia, hay un montón de estafadores que ven a los nuevos inversores en criptomonedas como objetivos fáciles. Prometen rendimientos escandalosamente altos que superan significativamente lo que ofrecen las instituciones financieras tradicionales. Si algo parece demasiado bueno para ser cierto, es probable que no lo sea.

• Según Lutskevych, de CEX.IO, los usuarios de dApps pueden sufrir el robo de sus criptomonedas a través de exploits. Estas estafas pueden provocar la pérdida de fondos, y es responsabilidad del equipo que está detrás del proyecto Defi determinar si se compensará a los participantes y cómo.
•  Por un lado, los particulares deben pagar una tasa de gas para utilizar los contratos inteligentes: es como una ficha que hace funcionar las máquinas. Por otro lado, el proceso de varios pasos es demasiado caro para quienes tienen un presupuesto limitado. Lutskevych dice: “No es raro que un ‘viaje de ida y vuelta' pueda costar más de 200 dólares en tasas de gas”.

• Volatilidad: El mundo de las criptomonedas es conocido por su volatilidad, y la agricultura de rendimiento puede ayudar a mitigar su desventaja en este entorno. Sin embargo, aún tendrás que soportar fluctuaciones impresionantes para ganar lo que podrían ser rendimientos modestos. En un día, la criptomoneda puede perder rápidamente el rendimiento de un año o más.
•  Los participantes en Defi no sólo tienen que preocuparse por la volatilidad de las criptomonedas, sino también por la fluctuación de los rendimientos. Los rendimientos pueden disminuir a medida que se dispone de más divisas para respaldar una determinada aplicación.
•  Lutskevych afirma que algunas dApps pueden caer en el olvido y dejarse morir si el equipo que la desarrolla empieza a trabajar en otros proyectos. “Si alguna vez deciden parar, el protocolo seguirá funcionando, pero no habrá nuevas actualizaciones”.

1. Innovaciones Tecnológicas en DeFi:
   • Explora cualquier avance tecnológico que haya surgido en el espacio DeFi, como mejoras en la escalabilidad, privacidad o seguridad.
2. Adopción Masiva y Crecimiento del Ecosistema:
   • Analiza si la adopción de DeFi ha continuado creciendo a nivel mundial y cómo esto ha afectado el ecosistema en términos de nuevos usuarios, inversores y proyectos.
3. Regulación y Marco Legal:
   • Examina cómo la regulación y el marco legal en torno a DeFi han evolucionado, ya que es probable que se intensifiquen las discusiones regulatorias en los próximos años.
4. Colaboraciones y Asociaciones Estratégicas:
   • Destaca cualquier colaboración significativa entre proyectos DeFi o asociaciones estratégicas con actores externos, como instituciones financieras tradicionales.
5. Desarrollos en Contratos Inteligentes y Interoperabilidad:
   • Explora cómo ha avanzado la tecnología de contratos inteligentes y si se han logrado avances en la interoperabilidad entre diferentes protocolos DeFi.